Ako vybudovať diverzifikované portfólio?
Nasledujúci článok predstavuje niekoľko bežne uznávaných krokov pri budovaní bohatstva prostredníctvom diverzifikovaného investičného portfólia.
„Nedávajte všetky vajíčka do jedného košíka“ je zdravá rada v živote, ako aj vo financiách. Diverzifikácia investičného portfólia môže pomôcť zmierniť vzostupy a pády trhu a širšej ekonomiky. Môžete diverzifikovať súčasné investovanie do rôznych tried aktív. Tieto triedy zahŕňajú akcie (alebo „akcie“), dlhopisy, peňažný trh, komodity, drahé kovy, nehnuteľnosti, drahé kamene, výtvarné umenie a niektoré z ďalších cenných aktív. Pretože väčšina rastu bohatstva pochádza z vlastníctva akcií, akcie predstavujú aj najväčšie riziko v portfóliu, takže budete chcieť diverzifikovať svoje akcie. Nasledujúci článok predstavuje niekoľko bežne uznávaných krokov pri budovaní bohatstva prostredníctvom diverzifikovaného investičného portfólia.
Metóda 1 zo 4: diverzifikácia zásob
- 1Investujte do mnohých rôznych spoločností. Keď kupujete akcie, kupujete podiel na vlastníctve spoločnosti. Akcie v jednotlivých spoločnostiach môžete nakupovať pomocou online brokera, ako napríklad E-Trade, Charles Schwab alebo TD Ameritrade (okrem mnohých ďalších). Neponúkajte však veľkú časť svojich peňazí žiadnej jednej spoločnosti. Ak by sa takáto spoločnosť dostala do problémov, mohli by ste prísť o väčšinu peňazí.
- Napríklad spoločnosť Snap Inc. získala v novinách v marci 2017 veľa noviniek s akciami s cenou 20€. Do nasledujúceho augusta však cena akcií klesla na 8,20€ za akciu. To je pokles o zhruba 60%, čo by skutočne poškodilo niekoho, kto investoval veľké množstvo peňazí za otváraciu cenu.
- Aby ste sa vyhli takejto katastrofe, obmedzte svoje investície do jednej akcie na 5% alebo (najlepšie) menej z celkového portfólia.
- 2Investujte v rôznych sektoroch. Celé odvetvia často rastú a klesajú ako celok. Ak cena ropy narastie, väčšina akcií spojených s ropou porastie ako skupina. Keď cena ropy klesá, akcie ropných spoločností majú tendenciu klesať. Proti tomuto riziku sa môžete chrániť investovaním do niekoľkých rôznych odvetví alebo sektorov hospodárstva.
- Medzi hlavné sektory patrí technológia, zdravotná starostlivosť, finančné služby, energetika, komunikačné služby, verejné služby a poľnohospodárstvo.
- Odvetvia alebo odvetvia, ktoré si vyberiete, by mali mať navzájom nízku koreláciu. To znamená, že investujte do rôznych sektorov, ktorých ceny akcií majú tendenciu klesať v rôznych časoch. Technologické a komunikačné služby môžu byť napríklad príliš úzko prepojené. Na druhej strane energetika a zdravotná starostlivosť nie sú úzko prepojené a dá sa očakávať, že budú stúpať alebo klesať oddelene.
- 3Pozrite sa na zahraničné akcie. Keďže ekonomika jednej krajiny stagnuje, ekonomike ostatných krajín sa možno darí. Z tohto dôvodu niektorí odborníci odporúčajú, aby ste diverzifikovali okrem domácich akcií, ktoré vlastníte, aj nákup zahraničných akcií.
- Nákup akcií v nadnárodných spoločnostiach vás automaticky vystaví medzinárodným trhom. Ak napríklad kupujete akcie spoločnosti McDonald's, už investujete na zahraničných trhoch, pretože spoločnosť McDonald's expandovala do viac ako 100 krajín.
Štátne dlhopisy často rastú, keď klesá akciový trh, takže sú dobrým spôsobom, ako diverzifikovať svoje portfólio.
Metóda 2 zo 4: Investovanie do iných aktív
- 1Diverzifikujte väzbami. Keď spoločnosť alebo vláda potrebuje získať peniaze, môžu si ich požičať vydaním dlhopisov pre verejnosť. Dlhopis je prísľub splatenia požičaných peňazí sprevádzaný určitým úrokom. Vlastníctvo dlhopisov je dobrý spôsob zabezpečenia pred akciovými rizikami, pretože hodnoty dlhopisov sa spravidla pohybujú opačným smerom ako hodnoty akcií vo všeobecnosti.
- Môžete si kúpiť jednotlivé dlhopisy alebo investovať do dlhopisového podielového fondu. Dlhopisový fond vlastní portfólio mnohých rôznych podnikových alebo štátnych dlhopisov. Pred kúpou akcií preskúmajte fond a zistite, ako diverzifikované sú jeho držby. Rovnako ako pre akcie je veľmi žiaduca diverzifikácia dlhopisov.
- Dlhopisy sú hodnotené na základe bonity emitenta. Hodnotenia dlhopisov nájdete v úverových službách Moody's alebo Standard & Poor's. Dlhopis s vysokým hodnotením ponúkne nižšiu úrokovú sadzbu, ale vyššiu pravdepodobnosť splatenia. Vyberte si dlhopisy alebo dlhopisové fondy, ktoré odrážajú vašu toleranciu voči riziku. Agresívny investor (ktorého tolerancia rizika je vysoká) si môže vybrať dlhopisy s vyššou úrokovou sadzbou, ale nižším hodnotením bezpečnosti.
- 2Investujte do nás štátne dlhopisy alebo zmenky, aby ste zvýšili bezpečnosť. Americké štátne pokladnice sú najbezpečnejšie cenné papiere, ktoré môžete vlastniť. Požičiate vláde USA peniaze a dostanete prísľub splatenia. Štátne dlhopisy často rastú, keď klesá akciový trh, takže sú dobrým spôsobom, ako diverzifikovať svoje portfólio.
- 3Zvážte fondy peňažného trhu. Takýto fond je podobný sporiacemu účtu. Fond investuje peniaze do nízkorizikových nástrojov, akými sú vkladové certifikáty a štátne cenné papiere. CD a štátne dlhopisy si môžete kúpiť sami, ale účet na peňažnom trhu môže byť pohodlnejší, pretože investovanie za vás urobí za nominálny poplatok.
- Ďalšou výhodou niektorých účtov peňažného trhu je, že na účet môžete zapísať šeky (alebo použiť debetnú kartu). Počet výberov, ktoré môžete za rok urobiť, však bude obmedzený.
- 4Zabudnite na komodity. Niektorí odborníci odporúčajú diverzifikovať nákup komodít, ako je ropa, pšenica, zlato a hospodárske zvieratá. Tieto komodity nesúvisia s akciovým trhom, takže hodnota týchto komodít by nemala byť ovplyvnená, ak sa akciový trh zrúti. Komodity sú však zlou stávkou, ak hľadáte nákup a držanie investícií. S komoditami sa má pravidelne obchodovať, a preto sa považujú skôr za špekuláciu (hazard) ako investíciu.
- 5Investujte do nehnuteľností. Jedným zo spôsobov, ako to urobiť, je kúpiť bytový dom a prenajať ho nájomníkom. Možno však nebudete mať čas ani energiu zapojiť sa do niečoho, čo môže byť komplikované. Namiesto toho môžete investovať do REIT, trustov pre investície do nehnuteľností. S touto možnosťou investujete do spoločností, ktoré vlastnia nehnuteľnosti. Výmenou za svoju investíciu získate podiel na príjme spoločností.
- Mnoho REIT účtuje veľmi vysoké poplatky, takže nemusia byť najlepším spôsobom, ako diverzifikovať svoje portfólio.
- Ďalšou možnosťou je investovať do podielového fondu, ktorý investuje do REIT. Tým, že necháte manažérov fondov, aby to urobili za vás, vám môže ušetriť veľa času na výskum. Platíte za túto službu, samozrejme, ale môže vám to stáť za to, ak si vážite svoj čas.
Aby ste sa vyhli takejto katastrofe, obmedzte svoje investície do jednej akcie na 5% alebo (najlepšie) menej z celkového portfólia.
Metóda 3 zo 4: Investovanie do vzájomných a iných fondov na podporu rozmanitosti
- 1Ľahko diverzifikujte pomocou investičných fondov. Podielový fond je portfólio, ktoré prevádzkuje správca fondu. Nákup do podielového fondu je úžasný spôsob diverzifikácie, pretože každé portfólio môže obsahovať viacero akcií a iných aktív. Podielový fond môže napríklad držať akcie a/alebo dlhopisy 40 spoločností v rôznych sektoroch. Nákupom do fondu môžete dosiahnuť okamžitú diverzifikáciu.
- Podielové fondy však nie sú automaticky diverzifikované. Všetko závisí od aktív držaných v portfóliu. Starostlivo analyzujte jednotlivé podiely v portfóliu. Niektoré investičné fondy budú lepšie diverzifikované ako ostatné.
- Ak investujete prostredníctvom plánu sponzorovaného zamestnávateľom (napríklad 401 tis. Alebo IRA), je pravdepodobné, že investujete do investičných fondov.
- 2Investujte do fondu obchodovaného na burze (ETF). ETF je ako podielový fond, ibaže ho kúpite na burze, nie z fondu. ETF majú spravidla nižšie poplatky ako investičné fondy, takže sú dobrou voľbou pre investorov.
- Rovnako ako v prípade investičných fondov, ETF nie je automaticky diverzifikovaná. Môžete si napríklad kúpiť ropné ETF, ktoré je sústredené v jednom odvetví. Starostlivo analyzujte podkladové investície, aby ste sa presvedčili, že ETF má potrebnú rozmanitosť.
- 3Zvážte indexový fond. Indexový fond je investičný fond určený na sledovanie indexu, napríklad Standard & Poor's 500 Index alebo DJ Wilshire 5000, ktorý sleduje celý americký akciový trh. Je to jednoduchý spôsob, ako získať široké pôsobenie na trhu, a tým diverzifikovať.
- Nezabudnite, že chcete diverzifikovať všetky triedy aktív. Nezabudnite na dlhopisy, pokladnice a peňažný trh. Niektoré fondy investujú do týchto ostatných aktív.
- Nezabudnite tiež, že všetky investičné fondy a ETF účtujú za svoje služby poplatky. Pred viazaním peňazí preskúmajte výšku týchto poplatkov. Existuje mnoho dobrých fondov, ktoré účtujú celkové poplatky vo výške menej ako 1% zostatku na vašom účte, takže neexistuje žiadny platný dôvod na zaplatenie vyšších platieb. Ak robíte svoj výskum, mali by ste byť schopní nájsť finančné prostriedky, ktoré sú správne diverzifikované.
- Pokiaľ ide o akcie, snažte sa udržať najmenej 20 akcií rozmiestnených v rôznych sektoroch. Môžete investovať výberom jednotlivých akcií alebo sa môžete jednoduchšie diverzifikovať investovaním do fondu, ktorý obsahuje stovky akcií a/alebo dlhopisov.
- 4Nechajte si poradiť odborníkom. Situácia každého človeka je odlišná a pre každého neexistuje správny prístup k diverzifikácii. Namiesto toho by ste sa mali stretnúť s finančným poradcom „iba za poplatky“, ktorý vám pomôže analyzovať vašu situáciu. Vyhľadajte poradcu, ktorý je certifikovaným finančným plánovačom (CFP). Na získanie tohto označenia musia kandidáti spĺňať určité skúsenosti, vzdelanie a etické normy. Poradca by mal byť tiež dôverníkom, niekým, kto je zo zákona povinný pracovať predovšetkým vo vašom najlepšom záujme. (Stačí sa opýtať: „Ste dôverník?“ Ak nedostanete okamžité „áno“, nájdite iného poradcu.)
- Finančného poradcu iba za poplatok nájdete prostredníctvom Národnej asociácie osobných finančných poradcov. Poradca iba za poplatky je ten, kto nezarába províziu odporúčaním nákupu konkrétnych finančných produktov.
- Diskutujte o svojich investičných cieľoch so svojim poradcom. Mnoho ľudí investuje na dôchodok a to, čo sa kvalifikuje ako dobre vybudované portfólio, sa časom zmení. Ako investor starne, bude chcieť zvýšiť pomer dlhopisov k akciám vo svojom portfóliu, aby znížil riziko. (Niektoré investičné fondy to môžu urobiť za vás automaticky.)
Nákup do podielového fondu je úžasný spôsob diverzifikácie, pretože každé portfólio môže obsahovať viacero akcií a iných aktív.
Metóda 4 zo 4: Inteligentný nákup a predaj
- 1Analyzujte svoju toleranciu voči riziku. Ako pohodlne znášate finančné riziká? Čím je investor agresívnejší (čím väčšie odmeny dúfajú, že dosiahne), tým väčšiu časť svojho portfólia - a väčšiu toleranciu voči riziku - bude musieť mať.
- Konzervatívne portfólio môže mať iba 20% v akciách, 70% v dlhopisoch a 10% v hotovosti a peňažných ekvivalentoch (vrátane vkladových certifikátov, bankových akceptov, pokladničných poukážok a iných nástrojov peňažného trhu).
- Osoba tolerantnejšia k riziku môže investovať 70% do akcií, 20% do dlhopisov a 10% do hotovosti alebo peňažných ekvivalentov.
- 2Investujte pravidelne. Povedzme, že máte 4480€ na investovanie za rok. Ak investujete všetky tieto peniaze naraz, môžete nechtiac nakúpiť na trh v okamihu, keď sú akcie relatívne cenovo dostupné. Lepšou možnosťou je investovať 370€ mesačne. Za rok by ste investovali rovnakú sumu peňazí, ale keďže ceny rastú a klesajú, je pravdepodobné, že do konca roka získate väčší počet akcií.
- Tento typ investovania sa nazýva „priemerovanie nákladov v dolároch“ a umožňuje vám využiť výhody nevyhnutných poklesov cien, ktoré sa na trhu pravidelne vyskytujú.
- 3Vyhnite sa načasovaniu trhu. Môžete snívať o tom, že sa dostanete na akciový trh za najnižšie ceny a potom budete predávať na vrchole. Mnoho ľudí, ktorí sa pokúšajú „načasovať“ trh týmto spôsobom, končí v strate peňazí, pretože rozpoznať vrchol alebo dno trhu nie je možné, až potom.
- 4Vyberte si vhodné aktíva podľa toho, kedy plánujete vybrať investičný príjem. Ak máte napríklad 40 rokov na odchod do dôchodku, môžete vyraziť na vrcholy a údolia na akciovom trhu. Nie je dôvod na obavy, ak trh klesne, keď máte 30 rokov, pretože máte dostatok času na náhradu strát. Mladší človek si môže dovoliť byť pri investovaní agresívnejší než starší.
- 5V prípade potreby vyvážte svoje portfólio. Budovanie rozmanitého portfólia nie je jednorazová udalosť. Namiesto toho možno budete musieť pravidelne vyvážiť svoje portfólio. Raz ročne skontrolujte svoje investície a zistite, či sú stále v súlade s vašimi investičnými cieľmi.
- Ak niektoré aktíva prevyšujú ostatné, možno budete musieť znova vyvážiť. Napríklad vaše akcie môžu byť v horúcej sérii šesť rokov. Aj keď v čase, keď ste začali investovať, tvorili 50% vášho portfólia, v súčasnosti tvoria 70% prostredníctvom zhodnotenia cien. Za predpokladu, že stále chcete, aby akcie tvorili 50% vášho portfólia, budete musieť niektoré akcie predať a nahradiť ich dlhopismi alebo inými aktívami, aby ste udržali preferovaný pomer.
- Vyváženie môže mať za následok daňové dôsledky alebo transakčné poplatky. Predtým, ako budete pokračovať, starostlivo analyzujte proces so svojim finančným poradcom.
- Ak investujete prostredníctvom „vyváženého“ podielového fondu, toto vyváženie za vás spravidla urobia automaticky. („Vyrovnaný“ fond investuje do akcií aj dlhopisov.)
- Diverzifikácia môže riadiť riziko, ale nemôže ho úplne eliminovať. Diverzifikácia vás nezachráni, ak sa celý trh dostane na frak, ako to bolo v rokoch 2008 a 2009. Diverzifikácia je napriek tomu kriticky dôležitým nástrojom pre všetkých investorov.
Prečítajte si tiež: Ako predať akcie s vyradením?
Komentáre (1)
- Všetky články sú pre začiatočníka veľmi užitočné.
Prečítajte si tiež:
Právne vylúčenie zodpovednosti Obsah tohto článku je zameraný na vaše všeobecné informácie a nemá slúžiť ako náhrada profesionálneho práva alebo finančného poradenstva. Nie je zámerom, aby sa na neho používatelia spoľahli pri prijímaní akýchkoľvek investičných rozhodnutí.
