Ako určiť podhodnotené zásoby?
Ak chcete určiť podhodnotené akcie, začnite vyhľadaním akcií na obchodnej webovej stránke, ako je Morningstar alebo Yahoo Finance. Hľadajte akcie s nízkym pomerom ceny k zisku, ktorý porovnáva aktuálnu cenu akcií so ziskami z každej akcie. Ak vidíte nízky pomer, znamená to, že akcie sú lacnejšie. Okrem toho si vyberte spoločnosti s pomerom dlhu k majetku 1: 10 alebo menej, čo znamená, že majú viac aktív, ako majú dlhu. Toto je znak silnej spoločnosti a dobrej zásoby, preto si to všimnite a zvážte nákup. Tiež hľadajte akcie s hodnotením štandardu a chudoby najmenej B+. Ak sa chcete dozvedieť, ako používať online vyhľadávač akcií na vyhľadanie podhodnotených zásob, čítajte ďalej!
Ak chcete určiť podhodnotené akcie, začnite vyhľadaním akcií na obchodnej webovej stránke, ako je Morningstar alebo Yahoo Finance.
Podhodnotené akcie majú nižšiu trhovú hodnotu ako je ich vnútorná hodnota, čo z neho robí skvelú investíciu. Vnútorná hodnota zahŕňa mnoho faktorov týkajúcich sa akcie, ako napríklad jej peňažný tok, aktíva a pasíva. Aj keď môže byť ťažké určiť presnú vnútornú hodnotu akcie, najjednoduchšou metódou je použiť pomery akcií na určenie, či je akcia dobrým nákupom. Hľadaj akcie, ktoré sú lacné a stabilné za najlepšie ceny. Ak budete sledovať trh, môžete z týchto podhodnotených akcií dosiahnuť veľký zisk.
Metóda 1 z 3: vyhodnotenie akciových pomerov
- 1Vyhľadajte akcie na webovej stránke obchodujúcej s akciami. Medzi dobré stránky patrí Morningstar alebo Yahoo Finance. Profil akcie bude zahŕňať aktuálnu trhovú cenu akcie, ako aj jej peňažný tok, dividendy, pomery aktív a ďalšie dôležité informácie pre ocenenie akcie.
- Väčšina týchto webových stránok za vás vypočíta pomer P/E, P/B, pomer dlhu k majetku a aktuálny pomer.
- Na týchto stránkach nájdete aj informácie, ako je zisk akcií na akciu, účtovná hodnota akcie, celkové aktíva a celkové pasíva.
- 2Hľadajte akcie s nízkym pomerom cena/zisk (p/e). Pomer AP/E porovnáva aktuálnu cenu akcie so ziskom dosiahnutým z každej akcie. Nízky pomer naznačuje lacnejšie akcie. Mnoho webových stránok na obchodovanie s akciami uvádza pomer P / E. Môžete si to tiež vypočítať sami.
- Ak si chcete vypočítať pomer P/E sami, najskôr nájdite zisk na akciu (EPS) tak, že zoberiete celkový zisk tejto spoločnosti za minulý rok a vydelíte ho počtom akcií. Ďalej vydelte aktuálnu cenu akcie EPS, aby ste získali pomer P/E. Napríklad ak spoločnosť zarobila 37 miliónov EUR a má 5 miliónov akcií, EPS je 7,50€. Ak je súčasná cena akcií 37€ a EPS je 10, vydelte 50 číslom 10. Pomer P / E je 5.
- Vo všeobecnosti sa snažte o akcie, ktoré majú pomer P/E nižší ako 9. Majte na pamäti, že štandardné pomery P/E sa môžu líšiť v závislosti od odvetvia. V niektorých odvetviach môže byť P/E vyšší ako v iných odvetviach, ale akcie môžu byť stále podhodnotené.
- 3Vyhľadajte pomer cena/kniha (p/b) 1 alebo menej. Tento pomer porovnáva aktuálnu cenu akcií s účtovnou hodnotou na akciu. Účtovnú hodnotu na akciu vyhľadajte v súvahe spoločnosti alebo na webovej stránke s akciami. Pomery pod 1 sú podhodnotené.
- Ak chcete získať pomer P / B, vezmite aktuálnu cenu akcie a vydelte ich účtovnou hodnotou na akciu. Ak napríklad akcia v súčasnosti stojí 45€ a účtovná hodnota akcie je 7,50€, pomer P/B je 6.
- Účtovná hodnota akcie je cena akcie v účtovných knihách spoločnosti. Vychádza z majetku a záväzkov spoločnosti. Tieto informácie sú spravidla verejne uvedené na stránke akcie.
Ak budete neustále sledovať trh, môžete z týchto podhodnotených akcií vyťažiť veľký zisk. - 4Vyberte si spoločnosti s pomerom dlhu k aktívam 1,10 alebo menej. To znamená, že majú viac majetku, ako majú dlhu. Je to znak silnej spoločnosti a dobrej zásoby. Webové stránky s akciami zvyčajne uvádzajú na stránke akcie pomer dlhu k majetku. Môžete si to tiež vypočítať sami.
- Ak chcete vypočítať pomer dlhu k majetku sami, vydelte celkový dlh spoločnosti celkovými aktívami. Ak je napríklad celkový dlh 37300€ a celkový majetok 74600€, pomer dlhu a majetku spoločnosti je 0,5.
- 5Vyberte si akcie s aktuálnym pomerom vyšším ako 1,5. Súčasný pomer porovnáva aktíva spoločnosti s jej pasívami. 1,5 ukazuje, že spoločnosť má viac aktív ako pasív. Väčšina webových stránok s akciami uvedie aktuálny pomer v súvahe akcií. Ak si to chcete vypočítať sami, vydeľte majetok spoločnosti záväzkami spoločnosti.
- Ak má spoločnosť napríklad majetok 56000€ a záväzky 37300€, súčasný pomer je 1,5.
- Majetkom je všetko, čo spoločnosť vlastní a ktoré vytvára hodnotu. Záväzky sú všetko, čo spoločnosť vlastní, čo by mohlo stratiť hodnotu, vrátane svojho dlhu.
Metóda 2 z 3: výber stabilných a výnosných akcií
- 1Vyberte si akciu so štandardným a nekvalitným hodnotením kvality najmenej b+. Standard and Poor's je významná finančná spoločnosť, ktorá prevádzkuje niekoľko dôležitých akciových indexov. Ich hodnotenia sú v tomto odvetví považované za zlatý štandard. Ich škála kvality siaha od D (pre nekvalitné zásoby) až po A+ (pre kvalitné zásoby). Hodnotenie B+ naznačuje, že akcie sú stabilné a pravdepodobne porastú.
- Hodnotenie kvality si môžete skontrolovať na webovej stránke S&P.
- 2Vyhodnoťte peňažný tok spoločnosti. Spoločnosť s pozitívnym peňažným tokom a nízkou cenou je spravidla podhodnotená. Skontrolujte peňažné toky spoločnosti v sekcii „Cash Flow“ v ich akciovom profile online. Porovnajte aktuálny peňažný tok s predchádzajúcimi štvrťrokmi alebo rokmi. Pozrite sa na peňažný tok, ktorý zostal stabilný alebo sa zvýšil. Vyhnite sa akciám s negatívnym alebo klesajúcim peňažným tokom.
- Peňažný tok vám povie, koľko peňazí spoločnosť skutočne vlastní. Pozitívny hotovostný tok môže naznačovať, že akcie sú likvidnejšie, čo znamená, že je ľahšie predávať, keď ste pripravení.
Tento pomer porovnáva aktuálnu cenu akcií s účtovnou hodnotou na akciu. - 3Skontrolujte, či spoločnosť vypláca dividendy. Dividendy sú malé ročné platby vyplácané akcionárom zo spoločnosti. Dividendy vám umožňujú dosiahnuť malý zisk, kým budete čakať, kým sa z podhodnotených akcií stanú nadhodnotené akcie. Pozrite sa na akcie, ktoré vyplácajú stabilne alebo každoročne zvyšujú dividendy.
- Ak chcete zistiť, či sa z akcie vyplácajú dividendy, pozrite sa na ich akciový profil, kde nájdete dividendové výnosy. Ak má spoločnosť dividendový výnos, znamená to, že vypláca dividendy.
Metóda 3 z 3: nájdenie podhodnotených zásob
- 1Študujte jeden sektor trhu a zistite, ktoré akcie sú podhodnotené. Rôzne odvetvia majú rôznych ukazovateľov úspechu. Ak sa zameriate na 1 alebo 2 odvetvia, môžete sa začať učiť, čo sa v tomto sektore trhu očakáva. Podhodnotené zásoby možno budete môcť ľahšie rozpoznať.
- Napríklad v technologickom sektore môžu mať softvérové spoločnosti priemerný P/E v 70. rokoch, zatiaľ čo hardvérové spoločnosti môžu mať priemerný P/E medzi 15-20.
- 2Nakupujte akcie počas pádov a opráv trhu. Keď trh klesne, mnoho investorov môže predať svoje akcie, aby znížili svoje straty. Mnoho inak ziskových spoločností môže mať počas tejto doby podhodnotené akcie.
- 3Skontrolujte hodnotu akcií po neuspokojivom štvrťroku. Ak počujete, že spoločnosť v tomto štvrťroku nesplnila očakávania, jej akcie môžu klesnúť. To môže spôsobiť, že ich akcie budú po určitú dobu podhodnotené. Ak má spoločnosť stabilnú históriu a udržuje si dobré hodnotenie S&P, je táto akcia stále dobrým nákupom.
- Prečítajte si finančné weby a sledujte finančné správy, aby ste sledovali trendy v určitých spoločnostiach. Ak spoločnosť nesplnila svoje očakávania, môže to byť uvedené v správach.
Dividendy vám umožňujú dosiahnuť malý zisk, kým budete čakať, kým sa z podhodnotených akcií stanú nadhodnotené akcie. - 4Pomocou online vyhľadávača akcií vyhľadajte podhodnotené zásoby. Online nástroje, ako je Google Stock Screener alebo Yahoo Stock Screener, vám umožňujú nastaviť určité kritériá pre vaše akcie. Môžete nastaviť ideálny pomer P/E, P/B, aktuálny pomer a ďalšie faktory. Nástroj zobrazí iba zásoby, ktoré vyhovujú týmto kritériám.
- Screener môžete napríklad nastaviť na vyhľadávanie akcií, ktoré majú pomer P/E menší ako 20, alebo môžete požiadať o akcie s pomerom P/B menším ako 5.
- Existujú modely na výpočet vnútornej hodnoty a podhodnotených zásob. Tieto však môžu byť veľmi zložité. Zahŕňajú vzorec zostatkového príjmu a model zľavy na dividendy.
Prečítajte si tiež: Ako predať akcie s vyradením?
Otázky a odpovede
- Je to osvedčený spôsob, ako dosiahnuť návratnosť> 15%?Nie. Aj keď tieto techniky ponúkajú zvýšenú šancu na ziskovosť, nie je možné zaručiť žiadnu konkrétnu úroveň návratnosti.
Komentáre (3)
- Veľmi stručná metodika investovania. Dobrý článok. Ďakujem.
- Ujasnilo sa, aké informácie hľadať pri investovaní.
- Vzdelávaním sa prostredníctvom sprievodcu som bol schopný vybrať si lepšie akcie a dokázal som sa naučiť, kde hľadať investície, a previesť moje straty na hviezdne zisky. Vďaka.
Prečítajte si tiež:
Právne vylúčenie zodpovednosti Obsah tohto článku je zameraný na vaše všeobecné informácie a nemá slúžiť ako náhrada profesionálneho práva alebo finančného poradenstva. Nie je zámerom, aby sa na neho používatelia spoľahli pri prijímaní akýchkoľvek investičných rozhodnutí.
